Franklin European Total Return Fund

Produkta vides un sociālie raksturlielumi iekļauj saistošus apsvērumus par šādiem aspektiem:

• Cilvēktiesību un darba tiesību aizsardzība; sociālās kohēzijas un sociālās integrācijas veicināšana.
• Siltumnīcefekta gāzu emisiju mazināšana.
• Ar fosilā kurināmā saistītās darbības samazinājums ar plašāku mērķi mazināt klimata pārmaiņu risku.

Produktam jāņem vērā arī pārvaldības raksturlielumi, piemēram, īpašumtiesību struktūra, akcionāru tiesības, valdes struktūra un neatkarība, atalgojuma politika un grāmatvedības standarti.

Fonds īsteno aktīvi pārvaldītu ieguldījumu stratēģiju un galvenokārt iegulda augstas kvalitātes parāda vērtspapīros, ko emitējušas valdības, ar valdību saistītas iestādes un korporācijas, kas atrodas Eiropā, un/vai eiro denominētos vērtspapīros, ko emitējuši ārpus Eiropas esoši emitenti. Fonds mazākā mērā var ieguldīt jebkādas kvalitātes parādu vērtspapīros (tostarp zemākas kvalitātes) un jebkādā valūtā denominētos vērtspapīros, ko emitējuši jebkāda veida emitenti ārpus Eiropas, tostarp jaunietekmes tirgos, pārvalstisku struktūru, piemēram, Eiropas Investīciju banka, parāda vērtspapīros, strukturētos produktos, piemēram, ar hipotēku un aktīviem nodrošinātos vērtspapīros, nodrošinātās parādsaistībās un nodrošinātās aizdevuma saistībās un neapmaksātos vērtspapīros (līdz 10 % aktīvu).  Fonds var izmantot atvasinātos finanšu instrumentus riska ierobežošanas un efektīvas portfeļa pārvaldības nolūkos.

Lai nodrošinātu atbilstību iepriekš aprakstītajiem vides un sociālajiem kritērijiem, Fonds atlasa uzņēmumus, kam piešķirta atzīme, kas ir zemāka par „B”, balstoties uz MSCI ESG reitingiem. Ieguldījumu komanda piemēro papildu atlases kritērijus, lai aizsargātu Fonda īstenotos vides un sociālos raksturlielumus: 

Cilvēktiesību un darba tiesību aizsardzība; sociālās kohēzijas un sociālās integrācijas veicināšana: uz normatīviem balstīta atlase, piemērojot Apvienoto Nāciju Organizācijas iniciatīvas „Global Compact” principus, kā arī atlasot valstis, kam piemērots nepietiekams reitings atbilstoši Freedom House indeksam.

Siltumnīcefekta gāzu emisiju mazināšana: Fonds izslēdz uzņēmumus, kas gūst nepieņemami augstus ieņēmumus no piesārņojošākā fosilā kurināmā, neatbilst ieguldījumu pārvaldītāju noteiktajam minimālajam līmenim attiecībā uz zema oglekļa fosilo kurināmo izmantošanu, pārsniedz mūsu fosilā kurināmā tolerances līmeni, kas tiek izmantots elektrības ražošanai, un uzņēmumus, kas novērtēti kā tādi, kas lēni nodrošina klimata pārejas rezultātus.

Ar fosilā kurināmā saistītās darbības samazinājums ar plašāku mērķi mazināt klimata pārmaiņu risku: Fonds izslēdz uzņēmumus, kas gūst nepieņemami augstus ieņēmumus no piesārņojošākā fosilā kurināmā, neatbilst ieguldījumu pārvaldītāju noteiktajam minimālajam līmenim attiecībā uz zema oglekļa fosilo kurināmo izmantošanu, pārsniedz mūsu fosilā kurināmā tolerances līmeni, kas tiek izmantots elektrības ražošanai, un uzņēmumus, kas novērtēti kā tādi, kas lēni nodrošina klimata pārejas rezultātus.

Izvērtējot neatkarīgu emitentu klimata pārejas rezultātus, tiek izvērtēti dati, kas saistīti ar energoresursu pārvaldību, resursu saglabāšanu, vides veiktspēju, ārējo vides faktoru pārvaldību, energodrošības risku, ievainojamību vides jomā un ārējiem vides faktoriem.

Fonda darbības atbilstības uzraudzība pēc ieguldījumu veikšanas tiek veikta regulāri, katru ceturksni.

• Ārējais MSCI ESG
• Iekšējais klimata pārejas rezultātu rādītājs (kas atvasināts no mūsu atsevišķā modeļa, kurā tiek izvērtēts apjoms, kādā emitents reaģē uz klimata pārmaiņu apdraudējumu)

Netiek piemērots neviens rādītājs, kas uzskatāms par atsauces ienesīguma standartu ilgtspējībai.